Colorado Springs, CO 23 กุมภาพันธ์ 2022 Century Casinos, Inc.
(Nasdaq Capital Market®: CNTY) (“Century Casinos”เว็บพนันออนไลน์ ฝากถอนไม่มีขั้นต่ำ หรือ “บริษัท”) ประกาศว่าได้ทำข้อตกลงขั้นสุดท้ายเพื่อซื้อ Smooth Bourbon 50% , LLC (“PropCo”) และ 100% ของ Nugget Sparks, LLC (“OpCo”) dba Nugget Casino Resort (“Nugget”) จาก Marnell Gaming, LLC ในราคา 195 ล้านดอลลาร์ นอกจากนี้ บริษัทยังมีทางเลือกในการซื้อ PropCo อีก 50% เป็นเวลา 5 ปี ในราคา 105 ล้านดอลลาร์ บวก 2% ต่อปี
บริษัทจะซื้อดอกเบี้ย 50% ใน PropCo ในราคา 95 ล้านดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นอัตราการแปลงเป็นทุน 7.9% ตามตัวเลขเบื้องต้นในปี 2564 PropCo เป็นเจ้าของที่ดินและอาคารภายใต้ Nugget และจะทำสัญญาเช่าทรัพย์สินแก่ OpCo โดยเช่ารายปี 15 ล้านเหรียญ หลังจากการอนุมัติที่จำเป็นจาก Nevada Gaming Commission บริษัทจะซื้อ 100% ของ OpCo เป็นเงิน 100 ล้านดอลลาร์ ซึ่งแสดงถึงรายได้โดยนัยก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจำหน่าย ตามที่ปรับปรุง (“EBITDA ที่ปรับปรุง”)* ก่อนค่าเช่าตามจริง ทวีคูณของ 5.6x ตามตัวเลขเบื้องต้นในปี 2021 ตัวคูณโดยประมาณไม่รวมการประสานต้นทุนที่อาจเกิดขึ้นและการปรับปรุงการปฏิบัติงาน การเข้าซื้อกิจการ OpCo นั้นคาดว่าจะช่วยเพิ่มกระแสเงินสดอิสระของบริษัทได้อย่างมีความหมาย เช่นเดียวกับการเพิ่มผลกำไรในทันที
ในการเชื่อมต่อกับการเข้าซื้อกิจการ Goldman Sachs Bank USA ได้จัดทำหนังสือผูกพันมูลค่า 350 ล้านดอลลาร์ในการจัดหาเงินกู้ระยะยาวที่มีหลักประกันเพื่อสนับสนุนการซื้อกิจการ รีไฟแนนซ์หนี้ที่มีอยู่ของ Century Casinos และเพื่อวัตถุประสงค์ทั่วไปขององค์กรและวงเงินสินเชื่อหมุนเวียนที่มีหลักประกัน 30 ล้านดอลลาร์ ตามรูปแบบเสมือนเมื่อได้ซื้อกิจการ OpCo บริษัทคาดว่าเลเวอเรจสุทธิจะอยู่ที่ประมาณ 3.0 เท่า
“เรามองหาการเข้าสู่ตลาด Reno มาเป็นเวลานาน และเราเชื่อว่า Nugget เหมาะสมอย่างยิ่งกับพอร์ตโฟลิโอของเรา เราหวังว่าจะได้ต้อนรับทีมที่ยอดเยี่ยมที่ Nugget สู่ Century Casinos” Erwin Haitzmann และ Peter Hoetzinger ประธานเจ้าหน้าที่บริหารร่วมของ Century Casinos กล่าว “เราเชื่อว่ามีข้อดีหลายอย่างในการทำธุรกรรมนี้ และเราระบุจุดที่ต้องปรับปรุงบางอย่างเพื่อให้ Nugget เติบโตต่อไป เราคาดว่า Nugget จะผสานรวมอย่างราบรื่นและมอบการทำงานร่วมกันเพิ่มเติมสำหรับพอร์ตโฟลิโอของสหรัฐอเมริกาของ Century Casinos” พวกเขาสรุป
นักเก็ต คาสิโน รีสอร์ท ตั้งอยู่ในเมืองสปาร์กส์ รัฐเนวาดา ตั้งอยู่บนทำเลสะดวกบนทางหลวงอินเตอร์สเตต 80 และสามารถเดินทางไปได้ง่ายจากสนามบินนานาชาติรีโน-ทาโฮ (ประมาณ 3 ไมล์) รีสอร์ทที่ให้บริการเต็มรูปแบบประกอบด้วยพื้นที่เล่นเกมขนาดใหญ่ อาคารโรงแรม 2 แห่ง พื้นที่การประชุม 110,000 ตารางฟุต อัฒจันทร์กลางแจ้งขนาด 8,555 ที่นั่ง ทางเลือกในการรับประทานอาหารแบบสบาย ๆ และดีที่หลากหลาย นอกเหนือจากบาร์และเลานจ์ในสถานที่หลายแห่ง และ โรงจอดรถ 5 ชั้น 1,200 คัน และที่จอดรถเพิ่มเติม 1,272 คัน ที่พักประกอบด้วยพื้นที่คาสิโน 50,200 ตารางฟุต เครื่องสล็อต 859 เครื่อง เกมโต๊ะ 29 เกม ห้องพักในโรงแรม 1,382 ห้อง และห้องอาหารเจ็ดแห่ง นักเก็ตคาสิโนรีสอร์ทมีรายได้สุทธิจากการดำเนินงาน 100.4 ล้านดอลลาร์และ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว* อยู่ที่ 32.8 ล้านดอลลาร์โดยอิงจากผลลัพธ์เบื้องต้นสำหรับปีสิ้นสุดวันที่ 31 ธันวาคม 2564
พื้นที่ Reno-Sparks มีชื่อเสียงในด้านคาสิโน
แต่ยังเป็นที่รู้จักในฐานะจุดหมายปลายทางสำหรับการพักผ่อนกลางแจ้งใกล้กับทะเลสาบทาโฮและสกีรีสอร์ทหลายแห่ง ดึงดูดบริษัทเทคโนโลยีและผู้ผลิตชั้นนำ เช่น Google, Tesla, Switch, Amazon และ Apple เศรษฐกิจกำลังกระจายไปสู่ฐานที่กว้างขึ้นซึ่งครอบคลุมการดูแลสุขภาพ การเริ่มต้นของผู้ประกอบการ และอุตสาหกรรมที่ใช้เทคโนโลยี และปัจจุบันพื้นที่นี้มีอัตราการว่างงานต่ำกว่า 3%
เมื่อปิดการเข้าซื้อกิจการ OpCo ผลงานในอเมริกาเหนือของบริษัทจะเพิ่มขึ้นเป็น 10 คาสิโน ซึ่งรวมถึงเครื่องเล่นเกม 6,700 เครื่องและเกมบนโต๊ะ 140 เกม ตามรูปแบบมืออาชีพ บริษัทคาดว่าจะสร้าง 94% ของ EBITDA ที่ปรับปรุงแล้ว* จากคาสิโนในอเมริกาเหนือ
ธุรกรรม PropCo และการจัดหาเงินทุนคาดว่าจะปิดในช่วงต้นไตรมาสที่สองของปี 2022 การเข้าซื้อกิจการของ OpCo คาดว่าจะปิดภายในหนึ่งปีหลังจากธุรกรรม PropCo ขึ้นอยู่กับการอนุมัติที่จำเป็นของ Nevada Gaming Commission การปิดธุรกรรมทั้งสองจะขึ้นอยู่กับเงื่อนไขการปิดตามธรรมเนียม
Goldman Sachs & Co. LLC ทำหน้าที่เป็นที่ปรึกษาทางการเงิน แต่เพียงผู้เดียวแก่ Century Casinos ในส่วนที่เกี่ยวข้องกับการซื้อกิจการเว็บพนันออนไลน์ ฝากถอนไม่มีขั้นต่ำ
